As taxas de juros mais altas prejudicam os REITs? (2024)

As taxas de juros mais altas prejudicam os REITs?

No entanto, os aumentos nas taxas de juro são muitas vezes impulsionados pelo crescimento económico que pode apoiar o crescimento dos lucros e dividendos do REIT no futuro. A pesquisa mostra queOs retornos dos REITs têm sido geralmente positivos e muitas vezes superam o S&P 500 em períodos de aumento das taxas de juros.

Os REITs caem quando as taxas de juros sobem?

Mais de um ano de aumentos das taxas de juros por parte do Federal Reserve empurrou para baixo os retornos dos fundos de investimento imobiliário, ou REITs. Embora as taxas mais elevadas tenham impactado negativamente quase todos os setores da economia em 2022 e na maior parte de 2023, o setor imobiliário foi atingido de forma especialmente dura.

Os REITs caem durante a recessão?

Historicamente, os REITs têm um bom desempenho durante e após as recessões| Pensões e investimentos.

Por que as ações REIT estão caindo?

O desempenho empresarial global do sector S-REIT tem sido medíocre e alguns segmentos da indústria não conseguiram recuperar para os níveis anteriores à COVID, quer devido a uma mudança na dinâmica empresarial, quer devido a um ambiente inflacionário. Os REITs de escritório enfrentaram desafios devido às novas tendências de trabalho em casa (WFH).

Por que não investir em REITs?

O valor de um REIT é baseado no mercado imobiliário, entãose as taxas de juros aumentarem e a demanda por propriedades diminuir, isso poderá levar a valores imobiliários mais baixos, impactando negativamente o valor do seu investimento.

Por que o aumento das taxas é ruim para os REITs?

Se tudo o resto for igual, as taxas de juro mais elevadas tendem adiminuir o valor das propriedades e aumentar os custos de empréstimos REIT.

Por que os REITs estão sendo prejudicados?

Os fundos de investimento imobiliário (REITs) foram atingidos desde 2022 comaumento da taxa de juros. Na última reunião do Comité Federal de Mercados Abertos (FOMC), a Reserva Federal prometeu outro aumento em 2023 e assustou os mercados ao afirmar que as taxas mais elevadas poderão ter de continuar por mais tempo.

Os REITs se recuperarão em 2024?

Com fundamentos imobiliários saudáveis ​​e um ambiente de taxas de juro favoráveis, os gestores de fundos REIT esperam que o setor apresente retornos de dois dígitos este ano.

Um REIT pode perder dinheiro?

Você pode perder dinheiro em um REIT? Como acontece com qualquer investimento,há sempre um risco de perda. Os REIT negociados publicamente correm o risco particular de perder valor à medida que as taxas de juro sobem, o que normalmente envia capital de investimento para obrigações.

Os REITs algum dia se recuperarão?

Embora 2022 e 2023 tenham sido anos desafiadores para os REITs, a recuperação provavelmente está no horizonte. Edward F. Pierzak é vice-presidente sênior de pesquisa da Nareit, onde sua principal responsabilidade é contribuir para o setor imobiliário comercial e a análise macroeconômica da Nareit.

É seguro investir em REITs agora?

Com cortes nas taxas no horizonte, muitos REIT negociados publicamente recuperaram e a indústria como um todo parece bem posicionada para uma recuperação no próximo ano. Em última análise,a decisão de comprar ou não REITs dependerá das circunstâncias específicas e da tolerância ao risco de cada investidor.

Por que os REITs caíram em 2024?

“Os próximos dois anos, 2024 e 2025, terãomais dívidas imobiliárias comerciais a serem refinanciadas na história da CRE, isso fará com que alguns ativos sejam perdidos, pois os valores diminuíram à medida que as taxas de juros subiram”, disse Chancey.

Qual é o problema com os REITs?

O problema com os investimentos REIT é a falta de controlo sobre o investimento, o risco de má gestão e a volatilidade do mercado que afecta os retornos.

O que eu gostaria de saber antes de investir em REITs?

Muitos investidores REIT concentram-se demasiado no rendimento de dividendos. Eles pensam que um elevado rendimento de dividendos implica que um REIT é barato e uma boa oportunidade de investimento. Na realidade, muitas vezes acontece o oposto, e o dividendo não diz muito, ou nada, sobre a avaliação de um REIT.

O que é uma renda ruim para REITs?

Isso é conhecido como teste de mercado geográfico.A Seção 856 (d) (2) (C) exclui a renda inadmissível de serviço do inquilino (ITSI) da definição de aluguel de bens imóveis, tornando-a “renda ruim” para os testes de renda bruta REIT de 75% e 95%.

Como você sai de um REIT?

Embora um REIT ainda esteja aberto a investidores públicos,os investidores podem vender suas ações de volta ao REIT. Porém, essa venda geralmente tem desconto; deixando apenas cerca de 70% a 95% do valor original. Depois que um REIT for fechado ao público, as empresas REIT não poderão oferecer resgates antecipados.

Os REITs podem chegar a zero?

Mas como os REITs são investidos em propriedades, há mais proteção contra o espetáculo de horror de ver as ações caírem para US$ 0. Por lei, 75% do ativo de um REIT deve ser investido em imóveis.O valor de mercado do imóvel pertencente ao REIT oferece um pouco de proteção, desde que o valor do imóvel não chegue a zero.

Os REITs têm um bom desempenho em condições de inflação alta?

Historicamente,REITs são um dos setores com melhor desempenho durante períodos inflacionários. Podemos ver isso na imagem a seguir. Você notará que os REITs estão na área superior direita, mostrando que apresentam desempenho superior durante períodos de alta inflação.

Os REITs são seguros durante a inflação?

REITs fornecem proteção natural contra a inflação. Os aluguéis e os valores dos imóveis tendem a aumentar quando os preços aumentam.

O REIT se recuperará?

Na verdade,Os retornos totais do REIT recuperaram com desempenho impressionante no último trimestre de 2023. Com base na experiência histórica, a convergência da ampla disparidade de avaliação entre imóveis públicos e privados irá provavelmente garantir a continuação do desempenho superior dos REIT em 2024.

Os REITs são mais arriscados do que as ações?

Pontos chave.Os REITs superaram as ações em horizontes de 20 a 50 anos. A maioria dos REITs são menos voláteis do que o S&P 500, sendo que alguns têm apenas metade da volatilidade do mercado em geral.

Por que os REITs estão afundando?

Isso é porquequando as taxas de juros sobem e os rendimentos disparam, suas avaliações tendem a sofrer, que foi o que aconteceu depois de se ter tornado claro, em 2021, que a Reserva Federal dos EUA iria embarcar numa campanha agressiva e plurianual de aperto. Muitos REITs experimentaram quedas de mais de 50% após esse ponto.

Qual é a vida útil de um REIT?

Não há vida útil definida para o trust na maioria dos casos. Os investidores que compram ações negociadas publicamente em um REIT geralmente podem comprar o quanto quiserem e alienar as ações quando quiserem ou precisarem. No entanto, se um investidor comprar um REIT não negociado ou privado, o investimento deve ser considerado ilíquido.

Qual é o REIT mais duradouro?

1.Imobiliária Federal: O rei. A Federal Realty aumentou seus dividendos anualmente por 54 anos consecutivos, o que afirma (e não há razão para duvidar) ser a sequência mais longa de qualquer fundo de investimento imobiliário (REIT) de capital aberto.

Os REITs são bons para o longo prazo?

REITs são investimentos de retorno total.Eles normalmente fornecem dividendos elevados, além do potencial de valorização de capital moderada e de longo prazo. Os retornos totais de longo prazo das ações REIT tendem a ser semelhantes aos das ações de valor e superiores aos retornos dos títulos de menor risco.